Lokaty terminowe i fundusze obligacji skarbowych – na nich próżno szukać możliwości zarobku

Data:
12.02.2014
Komentarzy:
30 »

Od kilku miesięcy oprocentowanie lokat bankowych w wielu przypadkach ledwie wyprzedza inflację. Poważną alternatywą dla lokat od zawsze były obligacje skarbowe lub fundusze inwestycyjne lokujące powierzone przez inwestorów pieniądze w takie obligacje. Okazuje się, jednak, że również i wspomniane fundusze mają spore problemy z wypracowaniem zysku, o którym można powiedzieć, że wygrał choćby z inflacją.

Zerkając na dane firmy Analizy Online analizującej rynek funduszy w Polsce dowiadujemy się, iż średni zysk wypracowany przez fundusze obligacji skarbowych wyniósł w 2013 roku ledwie 1,5%. Dodając do tego nawet niewielką prowizję od zakupu/sprzedaży jednostek uczestnictwa i odejmując podatek Belki okaże się, że w niektórych przypadkach ponieśliśmy stratę. Z całą pewnością nie jest to informacja pocieszająca dla osób, które wybrały tą formę inwestycji jako bezpieczną. Owszem jest ona bezpieczna, ale w dobie rekordowo niskich stóp procentowych produkty oparte na nich czyli lokaty i obligacje skarbowe siłą rzeczy nie mogą być zbyt dochodowe. Co najwyżej możemy w ich przypadku mówić o próbie ochrony wartości naszych oszczędności przed inflacją, co i tak nie zawsze się udaje.

Sytuacja na rynku lokat a w szczególności obligacji skarbowych nie poprawi się do czasu serii podwyżek stóp procentowych. Inwestorzy wolą bowiem poczekać i kupić serie obligacji lepiej oprocentowanych niż tych, które są aktualnie dostępne przed kolejnymi podwyżkami stóp procentowych. W momencie sygnału ze strony NBP o zakończeniu cyklu podwyżek na najlepsze wyniki inwestycji będą mogli liczyć posiadacze obligacji o stałym oprocentowaniu. Wówczas to przy kolejnym cyklu obniżek oprocentowania ich papiery będą szczególnie pożądane.

Jeszcze kilka lat temu niektóre serie obligacji pozwalały zarabiać ponad 10% rocznie co było wynikiem sporo lepszym od lokat. Kiedy taki okres nadejdzie teraz? Wiele zależy od kondycji polskiej gospodarki. Jeśli inflacja zacznie rosnąć w ślad za nią można się będzie spodziewać podwyżek stóp procentowych. Ale uwaga, dopiero seria podwyżek może być oznaką, że warto znów inwestować w fundusze obligacji skarbowych. Od szczytowego poziomu stóp procentowych do początku ich obniżek mogą minąć 2-3 lata. Z pewnością nie jest to więc propozycja dla osób, które szukają okazji do zainwestowania na już. Obecne zyski z produktów depozytowych wręcz odstraszają i skłaniają bardziej do spłaty posiadanych zobowiązań kredytowych typu debet w koncie. Na takiej operacji zyskamy o wiele więcej niż trzymając pieniądze na 2% na lokacie. Warto o tym pamiętać i nie dać się zwieść kolorowym reklamom bankom kuszącym klientów to zakładania lokat, najlepiej na 2 lata jak to można zobaczyć w niektórych spotach reklamowych. Lokata na 2 lata w obecnej sytuacji to jedno z najgorszych rozwiązań jakie można wybrać, gdyż w perspektywie tych 2 lat stopy procentowe z dużym prawdopodobieństwem wzrosną a tym samym lokaty będą coraz lepiej oprocentowane.

  • Podziel się wpisem: Wykop Facebook Blip

Komentarze

30 Responses to “Lokaty terminowe i fundusze obligacji skarbowych – na nich próżno szukać możliwości zarobku”

  • Marcin

    Czyli – warto poczekać, obserwować i wstrzymać się z lokowaniem swoich pieniędzy?
    A co z kontem oszczędnościowym? Czy to może być jakaś realna alternatywna na lokowanie środków?

    Luty 12th, 2014 at 12:59 pm

  • Inwestor

    Dzisiaj konta oszczednosciowe i lokaty sa mizernie oprocentowane trzeba szukac czegos innego.

    Marzec 18th, 2014 at 6:18 pm

  • Marian

    Zgadzam się z poprzednikiem, tylko co innego zapewni zyski?

    Maj 19th, 2014 at 3:01 pm

  • Bodix

    Jeśli lokaty to lokaty krótkoterminowe szczególnie promocyjne.

    Sierpień 23rd, 2014 at 2:31 pm

  • dodatkowagotowka.eu

    Wydaje mi się, że fundusze pieniężne w tej chwili są ok. Jest pewne ryzyko na rynku, a jednak na takich funduszach zrabia się więcej niż na lokatach a ryzyko jest znikome.

    Październik 7th, 2014 at 2:06 pm

  • Mentor Forex

    Obecnie zarabianie w przypadku lokat czy obligacji to rzecz trudna. Należałoby wpłacić naprawdę duże kwoty by odczuć przyrost funduszy…

    Październik 22nd, 2014 at 9:49 am

  • konsolidacja-kredytow.eu

    Mamy deflację więc nie jest jeszcze tak źle

    Listopad 14th, 2014 at 5:42 pm

  • Krzysztof

    Dobry tekst.

    Grudzień 9th, 2014 at 3:25 pm

  • Michał

    Bardzo dobry artykuł. Pozdrawiam.

    Grudzień 14th, 2014 at 11:38 pm

  • Marcin

    Problemem ludzi w Polsce jest to, że myślą w kategoriach nominalnych a nie realnych. Mówił o tym ostatnio Pan Belka.

    Lipiec 28th, 2015 at 6:03 pm

  • Krystian

    Bardzo dobry artykuł i zgadzam się, liczę na kontynuację prowadzenia bloga!

    Sierpień 20th, 2015 at 4:10 pm

  • Robert

    Moim zdaniem bez przesady, jeśli komuś zależy głównie na bezpieczeństwie to lokatą może chociaż zabezpieczyć się przed inflacją…

    Sierpień 31st, 2015 at 2:48 pm

  • Chwila

    Można pożyczać ludziom kase na kokosie :)

    Październik 15th, 2015 at 2:16 pm

  • Krystian

    Według mnie jest teraz sporo ciekawych ofert jeśli chodzi o lokaty bankowe. Chociażby ta w Noble Banku oprocentowana na 5,5%

    Listopad 2nd, 2015 at 4:48 pm

  • Krystian Kowalczyk

    Fakt te lokaty długoterminowe na 2-3% w ogóle się nie opłacają. Zostają lokaty zakładane na krótki okres czasu, na nich możemy liczyć na około 5% w skali roku. Ale nie ma co się oszukiwać, takie odnawianie lokat, szukanie najlepszych ofert co trzy miesiące jest dosyć męczące

    Grudzień 14th, 2015 at 5:39 pm

  • Marek

    Jak nie lokaty to co????

    Styczeń 23rd, 2016 at 3:14 am

  • Robert

    To konto oszczędnościowe ;) Ma niezłe oprocentowanie i można wypłacić w każdym momencie.

    Luty 26th, 2016 at 5:34 pm

  • Krystian

    Marek jeśli masz do tego głowę, to możesz inwestować.

    Kwiecień 6th, 2016 at 2:32 pm

  • Zaradna

    Skoro na lokacie nie zarobimy, gdzie w takim razie trzymać nadwyżki finansowe? Granie na giełdzie to spore ryzyko, na lokacie przynajmniej pewność większa.

    Kwiecień 24th, 2016 at 9:57 pm

  • Adwokat Magdalena Kosińska-Petecka

    Tego typu inwestycje nigdy nie przynosiły zbyt wielkich dochodów. Ale zgadzam się ze zdaniem, że miło i przejrzyście czyta się artykuł.

    Czerwiec 13th, 2016 at 1:53 pm

  • Arecki

    Jeszcze trochę to lokaty i konta oszczędnościowe będą po 1-2% ale na szczęście pojawiają się od czasu fajne promocje bankowe

    Czerwiec 20th, 2016 at 2:00 pm

  • Krystian

    Na lokatach przynajmniej nasza gotówka jest bezpieczna

    Sierpień 12th, 2016 at 11:17 am

  • Iwona Anna W.

    Najbardziej opłaca się zakładać lokaty dla nowych klientów, na nowe środki, bo są środki złożone na takiej lokacie są najwyżej oprocentowane.

    Sierpień 13th, 2016 at 11:49 am

  • Anonim

    Treść komentarza

    Wrzesień 9th, 2016 at 10:23 am

  • Marek Kozera

    przy obecnych stopach procentowych zakładanie lokat jest nieopłacalne. Zysk jest tak niski, ze nie opłacalny. Jeśli jednak posiadamy środki to lepsze to niż nic.

    Wrzesień 24th, 2016 at 6:18 pm

  • Ludwik

    Masz trochę kasy to warto czyhać na okazje lokat bankowych. Pojawiają się nagle, trwają krótko i znikają po miesiącu – ale są – trzeba tylko bacznie obserwować rynek.

    Październik 12th, 2016 at 1:59 pm

  • Agata Szachowska-Grześków

    Lokaty są bezpieczniejsze.
    Inwestując można więcej zarobić, ale na większym ryzyku.
    Osobiście jestem jednak za dywersyfikacją portfela finansowego.
    I oczywiście konieczne jest ubezpieczenie swoich finansów.

    Grudzień 5th, 2016 at 12:17 am

  • Karol

    W dzisiejszych czasach być może lepiej inwestować w obcą walutę, złoto, wino, nieruchomości, srebro, fundusze. Jak widać, wybór jest przeogromny, jedyną barierą może być brak wystarczających zasobów finansowych na daną inwestycję.

    Grudzień 8th, 2016 at 7:52 pm

  • Biuro rachunkowe KOF

    Z lokatami jak z promocjami w sklepie jeśli chce się zyskać trzeba na nie polować :)

    Kwiecień 14th, 2017 at 2:26 pm

  • kredyt online

    Super oferta, podoba mi się taka opcja lokat długo terminowych !

    Sierpień 23rd, 2017 at 2:33 pm

Odpowiedz:

  • Intensedebate
  • Connect
  • Twitter
  • OpenID

Wykonanie Serwisy internetowe